美元再次飙升,兑一系列主要货币达到三个月高点。分析人士认为,这一趋势可能会持续下去,这得益于美国经济对陷入困境的欧元区的韧性,以及对共和党在下周总统选举中获胜的赌注越来越高。

本周就业和个人消费支出通胀的经济数据预计不会改变前景。DXY美元指数也达到104.573的峰值。

伊朗证实,尽管以色列最近袭击了其领土上的军事目标,但其石油部门是稳定的。随着全球市场为关键经济数据和主要企业盈利的繁忙一周做好准备,这缓解了紧张局势。

预期数据包括“七大”科技巨头的业绩、美国和欧元区经济增长报告以及月度工资报告。

选举对美元和股票的影响

“目前有四个因素推动美国股市走高:更好的宏观数据、稳健的第三季度盈利、对共和党大获全胜的预期上升,以及中东局势升级的风险降低。”说Wolf von Rotberg,J.Safra Sarasin银行的股票策略师

美元的影响遍及各个行业。油价下跌超过6%,黄金也随之下跌。以色列的空袭击中了伊朗的军事目标,履行了以色列对最近导弹袭击作出回应的承诺,尽管回应是有限度的。

以色列的谢克尔在150种被追踪货币中表现最佳。在华尔街,股票期货预示着标普指数下跌后的潜在反弹;P 500指数创下七周来的首次周跌幅。

航空公司受益,因为油价下跌表明燃料成本降低,而能源股面临下跌。波音公司在上市前交易中也下跌,此前有报道称其融资计划。

对于面临六个月来最严重抛售的美国债券市场来说,本周至关重要,因为它正在等待财政部宣布其债务出售计划。10年期美国国债收益率上升了两个基点,而美元保持稳定

市场胃口和全球股市

欧洲股市小幅上涨,奢侈品牌LVMH和爱马仕领涨,而壳牌、TotalEnergies和英国石油等主要能源公司拖累指数下跌。

道富银行高级多资产策略师Marija Veitmane评论道:“我们继续看到投资者对股票的强烈兴趣——他们似乎对全球利率宽松周期感到兴奋,而企业盈利保持积极。”。油价下跌和中东冲突的稳定增加了看涨情绪。

在欧洲的个股中,Sonova Holding AG股价上涨超过5%,此前Zurcher Kantonalbank宣布Costco将恢复销售Sonova的Sennheiser助听器。

皇家飞利浦公司股价在销售前景下调后暴跌17%,保时捷公司在令人失望的盈利结果后下跌。在英国,富时100指数下跌,英国首相凯尔·斯塔默誓言通过增税和额外借贷实施财政紧缩。

与此同时,在日本首相石破茂的提前选举赌博适得其反后,日元兑美元汇率出现了三个月来的最大跌幅。此次下跌使以出口为主的东证指数上涨1.8%。

美国在投资热潮中引领全球经济增长

由于一波投资推动了生产力和工资,美国经济正在超越其他发达经济体。国际货币基金组织(IMF)最近更新了其增长预测,提高了美国和全球经济的前景,更加关注前者。

国际货币基金组织预测,与去年同期相比,美国第四季度的国内生产总值将增长2.5%,比7月份增长0.5个百分点。2023年,美国经济增长3.2%,有望超过其他七国集团国家。

预计今年全球GDP将增长3.3%,略高于此前的估计。预计发达经济体将增长1.9%,其中美国领先。国际货币基金组织预测,2025年美国经济增长率为1.9%,超过了整个发达经济体预计的1.7%。

与此同时,预计中国经济今年将增长4.5%,略低于此前的估计。继去年5.4%的增长之后,预计到2025年增长率将达到4.7%。欧元区预计今年将增长1.2%,明年将增长1.3%,而去年增长率仅为0.2%。

投资的涌入,特别是在非住宅部门,在生产率提高的推动下,使美国经通胀调整后的工资持续攀升。经通胀调整后的实际工资随着生产率的提高而上升,因为公司会随着效率的提高而奖励工人。

近年来,在绿色能源和基础设施的大量立法方案的支持下,投资者资金大量流入美国。强劲的国内能源供应使美国公司免受全球能源冲击和短缺的影响。

经济学家表示,美国的投资热潮刺激了生产率,即每小时工作产出,这是长期增长的关键。

国际货币基金组织预测,美国固定资本形成总额将比2023年增长4.5%,是发达经济体平均水平的三倍。国际货币基金组织估计,从2016年到2025年,美国的投资增长率将平均每年3.3%,而发达经济体的增长率为2.3%。